Uzavretý podielový fond (UPF) sa u nás nevyskytuje, jeho podstatou je, že podielnik nemá právo predložiť podielové listy na vyplatenie.
Uzavretý podielový fond musí mať štatút, predajný prospekt a žiadosť, vzniká len na dobu určitú (max. 10 rokov). Uzavretý podielový fond sa môže premeniť na otvorený podielový fond OPF, ale len so súhlasom Úradu pre finančný trh ÚPFT, pričom podielnici musia byť vopred informovaný o zmene
Zákonné podmienky:
a) splnené dostatočné odborné, personálne a technické predpoklady
b) zabezpečená ochrana prostriedkov
c) priemerná čistá hodnota majetku v OPF, ktoré spravuje SS počas 3 predchádzajúcich rokov nesmie klesnúť pod 100 mil. Sk
d) minimálna výška majetku 50 mil. Sk
Charakteristiky uzavretého podielového fondu
– zákaz rozdelenia UPF, splynutia viacerých uzavretých podielových fondov a premeny na špeciálny podielový fond ŠPF
– SS musí do 6 mesiacov od začiatku emisie PL dať žiadosť o ich prijatie na regulovaný trh – PL môžu byť emitované len v zaknihovanej podobe a zastupiteľné
– Ak nie sú PL do 12 mesiacov prijaté na regulovaný trh, povolenie zaniká
Majetok v uzavretom podielovom fonde UPF – investovaný do rovnakých subjektov ako pri OPF:
a) do PL OPF a CP otvorených zahraničných subjektov KI
b) max.
75 % majetku musí byť investovaných do cenných papierov s primeranou likviditou a bezpečnosťou.
Uzavretý podielový fond je preto vhodný pre investorov s dlhodobým investičným horizontom, ktorí sú ochotní akceptovať nižšiu likviditu výmenou za často vyšší výnos.
Pri zvažovaní investície do UPF je dôležité pozorne čítať prospekt a rozumieť všetkým rizikám spojeným s jeho fungovaním.
